「黑天鵝」隱喻那些意外事件：它們極為罕見，在通常的預期之外，在發生前，沒有任何前例可以證明，但一旦發生，就會產生極端的影響。應（英語：Black swan theory）是指極不可能發生，實際上卻又發生的事件。
上述取自維基百科
這次武漢肺炎COVID-19)發生突然且猛烈，全世界從中國為了降低疫情影響力，開始執行鎖國、封城舉動，造成人流、經濟停擺，彷彿心臟瞬間停止，血液無法流動。公司無法營業、人們放無薪假甚至被裁員、交通運輸也縮減航班，需求減少造成油價大跌，全世界股市崩盤。
這引發連鎖效應是很恐怖的，就算不是第一波遭受衝擊的觀光旅遊業，其他產業也會因此受牽連。
舉例來說：安親班、幼稚園會因為學生確診而停班，或是家長放無薪假或失業而取消孩童上課。人們不敢去密閉的場所如：電影院、健身房、百貨公司、餐館…。因為關鍵零件卡在國外而無法生產的產業：如汽車、3C…。因鎖國造成人員無法進出的產業：如外籍人力仲介、看護…。
甚至平時看似穩定的現金流也會大受影響，例如股利變少甚至不發股利了、房東收不到租金了、P2P收不到款、高收益債卷基金大跌，甚至連定存的利率也降低了。
也就是說，不論哪種投資、事業、工作都會被黑天鵝影響。
目錄
人常說買股票要挑體質好、有護城河的公司，除了比較有競爭力以外，當遇到危機時才能存活下來。其實理財也需要護城河的觀念。
老P認為理財的護城河分四層，由內而外分別是：保險、緊急預備金、主動收入、投資與事業。
投資與事業：
投資股票、房地產、借貸、商品…或是創業開公司都是最外層的護城河，每天替投資者創造現金流或是買賣價差的資產所得。
老P建議投資商品不要集中在同一項以降低風險。像是最簡單的股債配置，在市場經濟崩盤時，下跌的幅度會小於持有百分之百股票。
主動收入：
主動收入是指需持續付出勞動才能得到的收入，特點就是必須花費時間和精力去獲得，一旦停止工作就失去收入了。老P建議不論是否退休都要有主動收入的技能，例如專業知識、技能、身體健康…。當投資與事業護城河破掉時，仍保有收入的能力。
緊急預備金：
以這次的肺炎疫情當例子，當股票大跌、公司不發股利甚至被迫裁員發生時，頓時間失去所有收入。此時無法立刻找到新工作，還得每天面對帳單、固定開銷，在入不敷出的情況下賣出大跌的股票或資產是最糟糕的事。而緊急預備金這道護城河就顯得特別重要。
緊急預備金要準備多少錢，是以每個月的開銷做基準，網路上有人說3個月、6個月甚至更久，但每個人的情況不同，老P建議：
- 未退休者：以找到新工作所需時間為基準。政府數據平均約6~7個月可找到新工作，但隨著薪資、職等越高，就要花更多的時間找到新工作。
- 已退休者：以經濟回穩所需時間為準。每次經濟衝擊下市場回穩的時間都不一定，如果你是依照4%退休法則，通常建議抓3年的緊急預備金
詳細的緊急預備金規劃方法請參考連結
保險：
保險的作用是管理風險。投保後，等於將部分財務風險轉移給保險公司，如果沒有投保，便須自行承擔財務風險。在財務計劃中加入保險安排，對於保障自己、家人及個人資產，以至防範各種風險均非常重要。
簡單來說就是對賭的觀念，每年花少少的錢和保險公司對賭。
賭身體健康、資產、事業等意外風險，如果賭輸了代表老P賠了賭金(保費)，賺到身體健康、事業穩定、投資順遂，隔年繼續和保險公司賭。如果賭贏了代表老P賺到鉅額的補償金，足以照顧老P或是家人後半輩子，但代價是老P失去資產、身體健康或是生命。
保險如同衣服，隨著人生不同階段搭配不同的保單內容，所以定期調整保單內容是非常重要的。很多人會買20年終身保單，但你根本不知道20年後的衣服(保單)還適合穿嗎？更別說限制多、保障低、報酬率也低的儲蓄險了。
黑天鵝來臨是檢視資產項目的好時機
“雞蛋不要放在同一個籃子裡“這句話人人都聽過，但總是不見棺材不掉淚。發生意外時才後悔為何不好好準備？以這次的疫情來說，目前台灣比世界各國是相對安全的，但也不能掉以輕心，因為誰也無法保證後續引發的蝴蝶效應會怎樣？現在是石油崩盤、失業率上升，未來呢？
所以趁這次的機會，提高風險意識，定期審視自己的理財資產，以渡過未來種種危機。